Marches D'Options Et Liquidite Du Marche Des Actions (French, Paperback)

L'ouverture des marches d'options a suscite beaucoup d'interet de la part des investisseurs a travers le monde, mais des craintes sont rapidement apparues quant a son effet sur la stabilite des marches financiers. Avec les recentes tourmentes financieres, il nous semble fondamental d'avoir un certain recul et comprendre la maniere dont les actifs optionnels et les titres qui y sont attaches peuvent inter-reagir dans un marche de plus en plus actif et mondialise. Ce livre presente une etude theorique et empirique sur les interactions entre le marche d'options et d'actions en France (le Monep, aujourd'hui integre dans Euronext). L'analyse de l'efficience relative des marches, des strategies de trading, du decalage intrajournalier entre les marches ainsi que l'effet d'introduction d'options sur les prix et la volatilite des supports est presentee. Cette etude complete les recherches jusque la focalisees principalement sur les marches americains et permet de dresser un bilan avec les effets communs ainsi que les specificites des marches en France.