Eine kritische Betrachtung des Duration-Konzeptes (German, Paperback)

Masterarbeit aus dem Jahr 2010 im Fachbereich BWL - Investition und Finanzierung, Note: 2, Fachhochschule Wiener Neustadt, Sprache: Deutsch, Abstract: Wenn man sich mit dem Zinsanderungsrisiko bei Anleihen beschaftigt, ist die Duration eine der wichtigsten Kennzahlen. In der vorliegenden Arbeit wird untersucht, weshalb die Duration fur die Zinsimmunisierung bei festverzinsten Anleihen von so grosser Bedeutung ist. Des Weiteren werden die diversen Weiterentwicklungen der Macaulay-Duration erlautert. Ziel der Arbeit ist es vor allem zu untersuchen, ob die Duration in der Praxis anwendbar ist und ob die theoretischen Ergebnisse der Duration auch den tatsachlichen Ergebnissen in der praktischen Anwendung entsprechen. Ausserdem wird die Duration mit anderen Kennzahlen fur Anleihen vergliche